บริษัทที่ปรึกษาการลงคะแนนเสียงอิสระชั้นนํา ISS แนะนําให้ผู้ถือหุ้น IMAX China ลงคะแนน “เห็นด้วย” กับการทําธุรกรรมแปลงสภาพเป็นบริษัทเอกชนกับ IMAX Corporation

เน้นถึงประโยชน์ระยะยาวของข้อตกลง รวมถึงความสามารถในการสร้างการเติบโตใหม่ในประเทศจีนในขณะที่ลดต้นทุนการดําเนินงาน

นิวยอร์ก, 27 ก.ย. 2023 – IMAX Corporation (NYSE: IMAX) ประกาศในวันนี้ว่าบริษัทที่ปรึกษาการลงคะแนนเสียงอิสระชั้นนํา Institutional Shareholder Services, Inc. (“ISS”) แนะนําให้ผู้ถือหุ้นของ IMAX China (HKSE:1970) ซึ่งเป็นบริษัทย่อยที่จดทะเบียนในฮ่องกงที่ก่อตั้งขึ้นโดย IMAX Corporation เพื่อดูแลธุรกิจในเขตเกรตเตอร์ไชน่า ลงคะแนน “เห็นด้วย” กับธุรกรรมการซื้อกิจการกลับคืนมาของบริษัทกับ IMAX

ในการให้คําแนะนําของตน ISS ระบุในรายงานลงวันที่ 26 กันยายน 20231 ว่า:

  • “การลงคะแนนเห็นด้วยกับมติเหล่านี้มีเหตุผล เนื่องจากโครงการจะรับประกันมูลค่าสําหรับผู้ถือหุ้นและอนุญาตให้พวกเขาใช้ประโยชน์จากการลงทุนในบริษัทด้วยส่วนเกินที่สมเหตุสมผลต่อราคาประวัติศาสตร์ของหุ้น”
  • “การทําให้เป็นบริษัทเอกชนของบริษัทอาจมีประโยชน์ระยะยาวมากขึ้นต่อการพัฒนาและฐานะทางการเงินของกลุ่ม เนื่องจากบริษัทอาจลดต้นทุนการดําเนินงานและอาจอนุญาตให้ฝ่ายบริหารมุ่งทรัพยากรของตนไปที่การพัฒนาธุรกิจของตน”
  • “ราคาเสนอซื้อมีความเป็นธรรมและสมเหตุสมผล หากโครงการไม่ได้รับการอนุมัติและการถอนหุ้นออกจากการซื้อขายจะไม่เกิดขึ้น ผู้ถือหุ้นอาจเผชิญความเสี่ยงที่ราคาหุ้นของบริษัทจะตกลงไปที่ระดับใกล้เคียงกับราคาก่อนที่จะได้รับผลกระทบ”
  • “โครงการจะให้โอกาสผู้ถือหุ้นในการแปลงเป็นเงินการลงทุนของตนในส่วนเกินที่มีนัยสําคัญเมื่อเทียบกับราคาประวัติศาสตร์ของหุ้นของบริษัท”
  • “ตามที่บริษัทและ IFA อธิบาย ผลการดําเนินงานที่แสดงโดยปริมาณการซื้อขายหุ้นของบริษัทโดยทั่วไปมีระดับต่ําในช่วงปีที่ผ่านมา สภาพคล่องการซื้อขายหุ้นของบริษัทที่ต่ําอาจทําให้ผู้ถือหุ้นยากต่อการจําหน่ายหุ้นจํานวนมากโดยไม่ส่งผลกระทบในทางลบต่อราคาหุ้น”

นาย Rich Gelfond CEO ของ IMAX Corporation แสดงความคิดเห็นเกี่ยวกับรายงานว่า “การสนับสนุนของบริษัทที่ปรึกษาการลงคะแนนเสียงอิสระชั้นนํา ISS เป็นการยืนยันอย่างแข็งแกร่งถึงข้อเสนอที่เป็นธรรมและสมเหตุสมผลของเราในการทําให้ IMAX China เป็นบริษัทเอกชน – ข้อเสนอที่แสดงถึงส่วนเกินที่มีนัยสําคัญเมื่อเทียบกับราคาตลาดในปัจจุบัน เราขอแนะนําให้ผู้ถือหุ้นอนุมัติธุรกรรมและตระหนักถึงมูลค่าในข้อเสนอนี้ พร้อมกับรักษาโอกาสในการลงทุนใหม่ในหุ้นของ IMAX Corporation และมีส่วนร่วมในการเติบโตอย่างต่อเนื่องของบริษัทในประเทศจีน”

ตามที่ได้ประกาศเมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม 2023 IMAX และ IMAX China ยื่นข้อเสนอเพื่อเข้าซื้อหุ้นสามัญ 96.3 ล้านหุ้นที่ยังคงอยู่ใน IMAX China มูลค่าประมาณ 10 ดอลลาร์ฮ่องกงต่อหุ้นเป็นเงินสด / 124 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ข้อเสนอดังกล่าวแสดงถึงส่วนเกินประมาณร้อยละ 49 เมื่อเทียบกับราคาปิดการซื้อขายเฉลี่ย 30 วัน เมื่อได้รับการอนุมัติข้อเสนอและโครงการจัดการ IMAX Corporation จะถือหุ้น IMAX China 100%

IMAX China ได้กําหนดการประชุมวิสามัญผู้ถือหุ้นเพื่ออนุมัต